[ «Резюме проекта 1. Сущность проекта В рамках проекта планируется организовать производство оригинальных лекарственных препаратов и БАД (спортивного питания). Каждый рыночный ...»
Технико-экономическое обоснование. ООО «Унифарм».
Наименование проекта: «Развитие фармацевтического производства на современной технологической базе для выпуска лекарственных препаратов и спортивного питания»
Резюме проекта
1. Сущность проекта
В рамках проекта планируется организовать производство оригинальных лекарственных препаратов и БАД (спортивного питания).
Каждый рыночный сегмент имеет неудовлетворенный спрос. ООО «Унифарм», имея производственный и научный потенциал, планирует расширить свою деятельность в трех новых сегментах, ориентируясь на неудовлетворенный спрос:
Сегмент медицинских лекарственных препаратов;
Сегмент ветеринарных препаратов общего назначения;
Сегмент спортивного (оздоровительного) питания.
Сегмент биологически активных добавок (БАД).
Сегмент медицинских лекарственных препаратов. Заболеваемость населения растет, не смотря на значительные усилия государства в последние годы – таблица 1.
Таблица 1. Заболеваемость населения России.
По данным Росстат.
2000 г. 2010 г. Рост, %
Общая заболеваемость, млн. чел. 191,3
106,3 226,2
111,4 18,2
4,8
Зарегистрированы впервые, млн. чел. Из таблицы видно, что общее число зарегистрированных больных увеличилось за 2000-2010 годы на 18,2%, в том числе с впервые установленным диагнозом – на 4,8%, а за последние двадцать лет (1990-2010 годы) – соответственно, на 42,9% и 15,7%. Причин тому несколько, но ключевым является тот факт, что имеющиеся на рынке лекарственные препараты и методика их применения не обладают требуемой эффективностью. Кроме того, специалисты утверждают, что чрезмерное употребление многочисленных лекарственных препаратов само по себе является неблагоприятным фактором, нарушающим работу естественных процессов организма и угнетающим иммунную систему.
Специалисты ООО «Унифарм» разработали 15 оригинальных препаратов для лечения хронических заболеваний (гепатитов, простатитов, сердечно сосудистых заболеваний, сахарного диабета 1 и 2 типа и других). Кроме того планируется выпускать востребованные дженерики (лекарственные препараты с истекшим сроком патентной защиты) с высокой удельной стоимостью.
Сегмент ветеринарных лекарственных препаратов. Среди номенклатуры ветеринарных препаратов нет эффективных метаболиков и гепатопротекторов. Применяемые стимуляторы роста вредят печени и загрязняют организм животного. Для многих антибиотиков развились резистентные формы бактерий. Поэтому для сегмента ветеринарных препаратов предлагаются три новых лекарственных средства: метаболик-гепатопроектор Ливазен® с уникальными свойствами; новый антибиотик Полифлоксацин® из группы фторхиналонов; фармакологически и экологически безопасный стимулятор роста Полизон®. Препараты находятся на разной стадии регистрации. Предварительные исследования свидетельствуют о преимуществах новых препаратов: аналогов по эффективности на рынке пока нет.
Сегмент спортивного питания. Новое направление сбалансированного питания, которое переросло узкий круг спортсменов и входит в качестве здорового питания в рынок пищевых добавок. На Западе спортивное питание рекламируется как питание для счастливого старения – без болезней и полным сил. Спортивное питание является концентрированным продуктом, содержащим необходимые вещества (в том числе незаменимые – аминокислоты, микроэлементы и витамины), которые быстро и эффективно (главное без побочных эффектов) увеличивают внутренние резервы организма.
В России всего несколько предприятий предлагают качественную продукцию, а на внутреннем рынке присутствует не менее 70% продукции сомнительного качества без документов о регистрации – так называемая «серая продукция». ООО «Унифарм» будет выпускать зарегистрированную продукцию по научно обоснованным рецептам в соответствии с высокими стандартами фармацевтики по ценам, способным конкурировать в том числе и с продукцией «серого рынка».
Биологически активные добавки. В составе современной пищи индустриального производства не хватает всего набора полезных веществ, необходимых для организма человека. Использование рафинированных продуктов в рационе современного подобный тип питания способно обеспечить его в жизненно важных пищевых веществах лишь 60 – 70 % от потребностей. По данным института Российской академии медицинских наук более 60% россиян имеют гиповитаминоз, кроме того, более 70% детей и 77% беременных женщин испытывают недостаток витаминов круглый год.
Известно, что после 35 лет организм человека начинает стареть, а к 50 годам уже явно заметны изменения внешности, присутствует целый букет заболеваний, значительно падает энергия и никакие диеты не помогают. Дело в том, что в организме снижается выработка гормона роста (hGH — Human Growth Hormone), который вырабатывается гипофизом: к 50-ти годам уровень hGH в человеческом организме сокращается примерно на 80%. При этом применение БАД, содержащих аминокислоты Аргинин, Лейцин, Изолейцин, Валин или комплексного препарата из серии Secretagogue стимулируют выработку в организме человека гормона роста и, как следствие, обеспечивают снижение веса, исчезновение лишних жиров, холестерина и сахара в крови, повышение сопротивляемости болезням вплоть до их полного исчезновения, общее омоложение организма: эффект начинает проявляется через 2-3 недели приема в виде прилива энергии, повышении концентрации, улучшении сна, а через 6 месяцев наблюдаются уже рост новых волос, улучшение кожи, улучшение памяти, повышение полового влечения и т.п. Правильно подобранный состав пищевых добавок может так поднимать внутренние резервы организма, что эффект в виде оздоровления может быть сравним (и даже превышать) с эффектом от применения комплексного стационарного и курортного лечения. При этом по своей сути БАД является пищевыми добавками, не имеет таких ограничений по приему, как лекарственные средства, и фактически не имеют побочных эффектов.
Специалисты ООО «Унифарм» разработали серию БАД, позволяющих эффективно решать проблемы здоровья, в число которых входят продукты со свойствами антистарения и омоложения организма.
Для реализации проекта необходимо реконструировать и расширить действующее производство, закупить оборудование и провести регистрацию новой продукции.
Основными рынками сбыта являются Россия, страны СНГ. В дальнейшем возможен экспорт оригинальных препаратов.
2. Горизонт рассмотрения проекта – 5 лет
3. Финансовые ресурсы, необходимые для осуществления проекта: 8 268 тыс. USD. Из них:
Средства инвестора: 7 145 тыс. USD
Реинвестиции: 1 123 тыс. USD
4. Срок окупаемости проекта: 27 месяцев (2,3 года)
5. Ожидаемые результаты:
Показатели Значения
Чистые денежные средства, NV, тыс. USD 77 791
Чистый дисконтированный доход, NPV, тыс. USD 48 542
Индекс доходности, PI, раз 7,2
Внутренняя норма доходности, IRR, % 104,7
Дисконтированный срок окупаемости, DPB, мес28
Рентабельность по чистой прибыли, NPM, % 41
6. Предпочтительная организационно-правовая форма проекта: предприятие в форме общества с ограниченной ответственностью.
7. Доля предоставляемая инвестору в проекте: 50% в уставном капитале компании.
2. Сущность проекта. Модель бизнеса.
Планируется:
Зарегистрировать и начать производство оригинальных лекарственных препаратов, дженериков и спортивного питания во всех фармацевтических формах – таблица 1.
Таблица 1.
Наименование продукта Твердые формы Жидкие формы
Лекарственные препараты Таблетки
Твердые желатиновые капсулы
Порошок (саше) Растворы для внутреннего применения
Стерильные растворы для инъекций и инфузийСпортивное питание Таблетки
Твердые желатиновые капсулы
Порошок (саше) Растворы
Биологически активные добавки Таблетки
Твердые желатиновые капсулы
Порошок (саше) Бальзамы
Планируется производить простые и комплексные препараты, в состав которых входит несколько активных действующих веществ (субстанций). Основой новых препаратов являются новые субстанции собственной разработки.
Таблица 2. Препараты с одним активным веществом
НименованиеОбласть применения Состав
Диронакс - гепатопротектор
A05BA Хронический гепатит (воспаление ткани печени) и жировая дистрофия (болезнь, связанная с нарушением обмена жиров) печени, облитерируюший эндартериит (воспаление внутренней оболочки артерий конечностей с уменьшением их просвета), атеросклероз сосудов мозга, хронические заболевания легких, побочные реакции, связанные с применением противотуберкулезных продуктов. Диронакс
Хейфлон - гипогликемический препарат A10BX Применение при сахарном диабете 1 и 2 типа в случае неэффективности диетотерапии, физических нагрузок и снижении массы тела. Сульфоксиминаметианинафосфат
Группа комплексных препаратов с несколькими активными веществами – таблица 2.7.
Таблица 3. Препараты с несколькими активными веществами.
НименованиеОбласть применения Состав
Зоридекс - гипогликемическое средство A10BX Сахарный диабет типа 2 при неэффективности диетотерапии, физических нагрузок и снижении массы тела. Диронакс + 9 других АДВ
Апростол - лечение простатита
G04CX02 Доброкачественная гиперплазия предстательной железы (I и II стадии), хронический простатит (в комплексной терапии для устранения дизурических симптомов, в т.ч. расстройств мочеиспускания, ночной поллакиурии, болевого синдрома). Диронакс + 8 других АДВ
Гепатрис - гепатопротекторA05BA Хронический гепатит (воспаление ткани печени) и жировая дистрофия (болезнь, связанная с нарушением обмена жиров) печени, облитерируюший эндартериит (воспаление внутренней оболочки артерий конечностей с уменьшением их просвета), атеросклероз сосудов мозга, хронические заболевания легких, побочные реакции, связанные с применением противотуберкулезных продуктов. Диронакс + 2 других АДВ
АнгикардC10AX06 Лечение и профилактика атеросклероза Диронакс +4 других АДВ
АцирронA05BA Лечение цирроза печени Диронакс +2 других АДВ
Визацин
S01CA Антибактериальный препарат для глаз Полифлоксацин + 1 другое АДВ
Таблица 4. Ветеринарные препараты
НименованиеОбласть применения Состав
Ливазен - ветпрепарат, гепатопротекторОказывает липотропное действие (избирательно взаимодействует с жирами), улучшает антитоксическую функцию (функцию обезвреживания) печени, стимулирует окислительные процессы, обладает ганглиоблокирующей активностью. Диронакс + 4 других АДВ
Полифлокс Птицы: Колибактериоз, сальмонеллез, некротический энтерит, микоплазмоны, псевдомоноз, стафилококоз, стрептококкоз, пастереллез, эризипелотрикс у индюков и т.п.КРС: заболевания дыхательных путей. Желудочно-кишечные заболевания. Заболевания мочеполовых путей, сентицемия, мастит в острой форме, микоплазмоз.Свиньи: диарея и энтериты у поросят и взрослых животных, бронхопневмония и энзоотийная пневмония, синдром ММА, пастереллез.Мелкий рогатый скот: колибактериоз, инфекции, вызванные стафилококком, агалактия, пастереллез, микоплазмоз. Кошки и собаки: Лечение инфекций различной локализации: желудочного-кишечного, респираторного, мочеполового трактов, раневых инфекций. Полифлоксацин + комплекс вспомогательных веществ
ПолизонПовышение резистентности и продуктивности крупного рогатого скота, свиней и птицы Сульфоксиминаметианинафосфат + комплекс вспомогательных веществ.
Эффективность комплексных препаратов примерно в два раза выше, чем у аналогов по нескольким причинам:
а) влияние на организм основного действующего вещества органично дополняют другие действующие вещества, что приводит к синергетическому эффекту: например, препарат Апростол с помощью АДВ Диронакс снимает воспаление предстательной железы, а другими АДВ убирает гипервозбудимость сфинктеров мочевого пузыря, успокаивающе действует на нервную систему и т.п. – тем самым устраняется сразу не один, а несколько симптомов заболевания, поскольку любая болезнь вызывает цепочку разбалансированных процессов (химических, гуморальных и психических).
б) лечебный эффект наступает быстрее, поскольку эффективно действует основная субстанция, а на взаимосвязанные процессы одновременно действуют другие активные вещества;
в) при фармакотерапии сокращается общее количество принимаемых препаратов, а, значит, нагрузка на печень больного уменьшается.
2.6. Патентная ситуация проекта
В настоящее время не на все планируемые к производству препараты получены патенты. Предприятие постоянно строит новые производственные помещения, закупает новое оборудование, регистрирует новые препараты и поэтому испытывает дефицит оборотных средств. В первую очередь средства пускаются на увеличение основных фондов – это платформа для разработки новых препаратов и их производства. В таблицах 5 и 6 отражено состояние патентной защиты новых препаратов. До начала производства планируется для каждого препарата получить как минимум приоритет.
Таблица 5.Состояние патентной защиты медицинских лекарственных средств.
Название препарата Стадия патентования
Подача заявки Прохождение формальной экспертизы Прохождение экспертизы
по существу Получение приоритета Получение патента
Диронакс+ + + 2013 2014
Апростол+ + + 2013 2014
Ангикард 200 Идет подготовка документов к патентованию. Сроки подачи документов зависят от наличия финансовых ресурсов: при их наличии заявки будут поданы в течение месяца
АцирронГепатрисЗоридексХейфлонВизацинТаблица 6. Состояние патентной защиты ветеринарных препаратов.
Название препарата Стадия патентования
Подача заявки Прохождение формальной экспертизы Прохождение экспертизы
по существу Получение приоритета Получение патента
ЛивазенИдет подготовка документов к патентованию. Сроки подачи документов зависят от наличия финансовых ресурсов: при их наличии заявки будут поданы в течение месяца.
ПолифлоксПолизонMon Amour - капли противопаразитарные для кошек и собак Спрей акарицидный для уничтожения постельных клещей Патентование организуется на юридическое лицо (ООО «Унифарм»). Поэтому инвестор, управляющий «Унифарм», становится и совладельцем имущественных прав на патенты.
Модель бизнеса:
В Краснодарском крае на базе производственных площадей ООО «Унифарм» (г. Славянск-на-Кубани) организуется производство оригинальных лекарственных препаратов, спортивного питания и биологически активных добавок (парафармацевтики).
В Башкирии ООО «Базис» будет производить фармацевтические субстанции для лекарственных препаратов. Производство субстанций будет организовано за счет временной аренды химических реакторов на ФГУП «Авангард», г. Стерлитимак (Башкирия).
Сырье для спортивного питания и биологически активных добавок будет закупаться у различных поставщиков.
Продажа лекарственных препаратов и биологически активных добавок будет осуществляться через аптечные торговые сети. Продажа спортивного питания будет организована через магазины спортивного питания – это основной формат продажи продуктов спортпитания в России.
Проект имеет поддержку администрации в Краснодарском крае и в Башкирии.
Проект развивается усилиями инициатора проекта – ООО «Унифарм».
Характеристика рынка.
Описание потребностей
Не смотря на повышение доходов населения, улучшения качества медицинских услуг, заболеваемость населения в РФ растет – рис.1.
Рис.1.
По данным ВОЗ установлена следующая взаимосвязь смертности с основными факторами риска (вклад в общую смертность): артериальная гипертензия – 35,5%, гиперхолестеринемия – 23%, табак – 17,1%, несбалансированное питание (недостаток фруктов и овощей) – 12,9%, избыточный вес – 12,5%, алкоголь – 11,9%.
По оценкам Ассоциации Международных Фармацевтических Производителей (AIPM) «…, болезни сердца, диабет, онкологические и хронические респираторные заболевания в совокупности являются причиной 80% смертей в России».
Более половины россиян умирает от сердечно-сосудистых заболеваний. Специалисты так объясняют это явление: ««Стрессы и депрессии порождают нарушения функций центральной нервной системы, которые и порождают стабильный спазм всех мелких сосудов, вследствие чего повышается артериальное давление, возникает перегрузка сердца и, как следствие, приступы ИБС и инфаркты миокарда. В этом же заключается и причина большинства инсультов. А в 90-е годы мы пережили труднейший период распада Советского Союза и разрушения экономики. Это привело к тяжелейшей стрессовой и психосоциальной обстановке в обществе, одной из основных причин катастрофического повышения смертности от сердечно-сосудистых заболеваний».
Следует отметить, что с 1990 по 2009 г. резко возросла первичная заболеваемость туберкулезом. Так, первичная заболеваемость туберкулезом выросла в 2,4 раза, причем почти треть больных с легочной формой туберкулеза имели запущенную форму заболевания.
Распространенность сахарного диабета (СД) во всем мире и в России носит характер эпидемии: в РФ на 1.01.2012 г. зарегистрировано 3549203 человека, страдающих СД – таблица 7.
Таблица 7.
Категория 1 типа (инсулинзависимые), чел. 2 типа (инсулиннезависимые), чел.
Дети 18384 388
Подростки 8934 293
Взрослые 286841 3234363
Итого =SUM(ABOVE) 314159 =SUM(ABOVE) 3235044
Однако данные контрольно-эпидемиологических исследований ФГУ ЭНЦ и диспансеризация населения в рамках национального проекта «Здоровье» показали в 3-4 раза большую заболеваемость: оцениваемая распространенность сахарного диабета в РФ примерно 9-10 млн. человек.
В дальнейшем больные СД в 63% случаев умирают от: ишемической болезни сердца (30%), инсульта (24%), инфаркта (6) В связи с этим перед научным сообществом с особой остротой стоит задача разработки эффективного алгоритма лечения СД, разработки новых препаратов, способных нормализовать обмен веществ.
По оценкам отечественных экспертов, в Российской Федерации число лиц, инфицированных вирусом гепатита составляет от 2 млн до 5 млн чел. Основные причины инвалидизации и смерти этих пациентов – цирроз печени (30%) и гепатоцеллюлярная карцинома (4,5–5,5%). По прогнозу ВОЗ в ближайшие 10–20 лет хронический гепатит С станет основной проблемой национальных органов здравоохранения во всем мире. Прогнозируются рост больных циррозом печени на 60%, гепатоцеллюлярной карциномой – на 68% и повышение уровня смертности от заболеваний печени в два раза.
Оценка емкости рынка медицинских лекарственных препаратов
Объем фармрынка России в 2013 году составил 32,862 млрд USD (рост на 11% по сравнению с 2012 г). Оценка емкости рынка представлена в таблице 5. Ожидается, что среднегодовые темпы прироста объема продаж фармацевтической продукции в России в 2013–2017 гг. составят 7-8%.
Таблица 5.
Сегмент Объем продаж, млрд. USD. Доля в фармрынке, % Прогноз темпов прироста, % Прирост рынка, млрд. USD
Коммерческий сегмент 24,438 74,4 8 1,96
Государственный сектор 8,424 25,60 8 0,67
Итого =SUM(ABOVE) 32,862 Ежегодный прирост объемов продаж фармрынка в 2015-2019 году прогнозируется от 1,96 до 2,67 млрд. USD. Планируемый объем продаж фармпрепаратов составляет 2,11 млн. USD на этапе вывода на рынок оригинальных препаратов и 44,5 млн. USD к концу пятилетнего периода, что составляет 0,1% и 1,7% соответственно от ежегодных объемов прироста рынка.
Спортивное питание
Потребители
В семидесятые годы прошлого столетия проблема неправильного питания, очень актуальная для спортсменов, существовала настолько остро, что привела к созданию в США первых образцов специализированного продукта. Некоторое время он был доступен только «избранным». В настоящее время во всех цивилизованных странах любой желающий может включить спортивное питание в свой рацион. В настоящее время, по оценке экспертов Euromonitor International, около 30% мировых продовольственных компаний инвестируют в здоровые продукты. Это является отражением мирового потребительского тренда – население повсеместно стремится к укреплению здоровья и предупреждению болезней с помощью корректировки рациона питания. И это неслучайно: с одной стороны, спортивное питание – это обычная пища «в очень концентрированном виде», а с другой – средство, состав которого точно выверен и научно обоснован физиологами и диетологами.
Наиболее перспективными рынками здоровых продуктов и напитков Euromonitor считает быстрорастущие экономики таких стран, как (в порядке убывания) Россия, США, Мексика, Венесуэла, Аргентина, Индонезия, Великобритания, Индия, Канада, Германия, Австралия, Колумбия, Южная Корея, Франция, Италия и Саудовская Аравия.Спортивное питание является сегментом рынка здоровых продуктов. Рынок спортивного питания тесным образом связан с популярностью активного образа жизни и долей населения, регулярно занимающегося спортом и фитнесом. Россия по этому показателю в несколько раз уступает развитым странам. Согласно официальным данным, в настоящее время лишь 16% россиян регулярно занимаются спортом и физкультурой, в то время как в Германии этот показатель составляет 40%, а в США — почти 60%. Объем рынка спортивного питания США, самого большого в мире, оценивался в 2008 году на сумму около 22 млрд долл. (Nutrition Business Journal).
По результатам исследований, проведенных компанией AS MARKETING, в России 65% опрошенных указали, что тратят на спортивное питание порядка 2000-3000 руб. в месяц. Таким образом, допуская, что спортивное питание могут потреблять все занимающиеся в спортивных клубах и уделяющие спортивному образу жизни особое значение, потенциальная емкость рынка России составляет около 2,75 млрд. долл. в год.
Оценка емкости рынка спортивного питания.
Емкость рынка и планируемые объемы продаж спортивного питания представлены в таблице 6.
Таблица 6.
Категория Количество, тыс. чел. Доля занимающихся спортом, 16%, тыс. чел. Доля потребляющих спортпитание, 35%, тыс. чел Всего, потребителей спортпитания, тыс. чел. Объем продаж спортпитания, тыс.USD Прирост рынка, 17% в год, тыс. евро Доля предприятия - 6-41% от объемов прироста, тыс. USD.
Мужчины 15-29 лет 19216 3074,56 1076,096 1296,501 Затраты 1 чел. в месяц: 3000 руб. 18892 1300–15115
Женщины 15-29 лет 18833 3013,28 232,02 279,5453 4073 Итого 38049 6087,84 1308,12 1576,05 135090 22965 Планируемый объем продаж составляет 15,11 млн. дол. в год. Из таблицы 6 видно, что рыночная доля предприятия в сегменте спортивного питания составляет 7% доли всего рынка при 40% доле от объемов прироста рынка.
Рынок биологически активных добавок.
В целом потребители БАД “моложе” потребителей лекарственных средств. Сравнительный анализ по возрастным характеристикам потребителей БАДов и потребителей лекарственных средств показывает, что доля потребителей БАДов в возрасте 20–44 лет в сумме составляет около 50%, примерно такой же процент людей потребляет лекарственные средства в возрасте 45–65 лет. Основными мотивами потребления у потребителей БАДов являются недомогание (38%), общее укрепление здоровья (мотив – болеть слишком дорого, 24%) и профилактика заболеваний (19%). Это еще раз подтверждает, что наши потребители еще не видят четкой грани между биологически активной добавкой к пище и лекарством. Объемы потребления БАД растут с темпом около 10% в год. Рынок БАД растет также за счет формирования новых сегментов - продуктов с новыми необычайно привлекательными свойствами – антистарения и омоложения.
Известно, что после 30 лет секреция гормона роста у человека падает и к пятидесяти годам составляет только 25% от первоначальной. Исследования подтвердили, что именно снижение уровня гормона роста обусловливает старение. В июле 1990 года в журнале «Медицинской журнал Новой Англии» были опубликованы результаты исследований группы ученых с выводами о том, что шестимесячное воздействие гормона роста на жировую и нежировую массу тела человека обеспечило омоложение организма на 10-20 лет. С тех пор опубликованы тысячи документов, подтверждающих эффект омоложения за счет гормона роста.
В конце 90-х годов в СЩА были созданы продукты, которые стимулировали секрецию гормона роста, их назвали СЕКРЕТАГОГИ. Эффект от применения секретагогов такой же, как от инъекций гормона роста, а стоимость такой терапии значительно ниже. Применение секретагогов снижает массу жировых отложений, увеличивает мышечную массу тела, повышает иммунитет, укрепляет кости, кожа становится упругой, повышается потенцию и др. Потенциальными потребителями секретагогов являются мужчины и женщины от 35 лет и выше.
По статистике, у 55% взрослого населения нашей страны имеется лишний вес и вызванные им болезни: атеросклероз, ишемическая болезнь сердца, гипертония, сахарный диабет. От 60 до 80% населения страны испытывают дефицит витаминов: C, группы B, фолиевой кислоты, селена (защищает от радиации), йода (для нормального развития центральной нервной системы и умственных способностей). А 70% всех заболеваний возникают из-за неправильного питания. Решить проблему может регулярное употребление различных комплексов БАД. Важное место среди новых продуктов занимают продукты антистарения, замедляющие процессы старения на клеточном уровне.
По результатам исследований при анализе мотивов приобретения БАД примерно 40% потребителей делают покупку вследствие наличия того или иного заболевания. В настоящее время БАД воспринимаются потребителями следующим образом:
- не лекарства (44% всех ответов), но почти лекарства (25%);
- производятся нефармацевтическими компаниями (58%);
- состоят только из натуральных компонентов (56%);
- намного безопаснее лекарства (64%);
- должны быть рекомендованы врачом или фармацевтом (61 %);
- подходят для лечения нетяжелых заболеваний (66%);
- БАД не лечит, а используется только для профилактики/оздоровления (75%);
- потребители не имеют четкого представления об уровне стоимости БАДов;
- потребители не знают, что БАД является дополнением к рациону питания;
- БАД должен быть в рационе каждого человека (63%).
Свойства продуктов ООО «Унифарм» коррелируют с представлениями населения о БАД и благоприятны для продвижения новой продукции.
Оценка емкости рынка биологически активных добавок.
Объем рынка БАД (парафармацевтики) в России в 2013 году составил 5, 318 млрд.USD. D 2013 году рост продаж БАД составил 11%. По оценкам экспертов в 2015-2017 годах ожидается рост этого сегмента рынка на уровне 7-8 %.
Таблица 7.
Сегмент Объем продаж, млрд. USD. Доля на рынке лекарств, % Прогноз темпов прироста, % Прирост рынка, млрд. USD
Аптечный сектор парафармацевтики (БАД) 5,318 16,16 8 0,425
Планируемый объем продаж составляет 7,14 млн. дол. в год. Рыночная доля предприятия в сегменте БАД составляет 0,01%, а в доле прироста рынка – 0,14%.
2). Модель проекта.
Для организации производства планируется:
а) Расширить производственные мощности действующего предприятия ООО «Унифарм» и сформировать на его базе опытно-промышленное производство для отработки технологии производства и выпуска опытных партий новых продуктов, а также серийного выпуска всех продуктов малыми партиями;
б) Зарегистрировать новые продукты и вывести их на рынок – таблица 8.
Таблица 8.
Наименование Количество на инвестиционной стадии проекта, ед. Свойства
Биологически активные добавки 12 Стимуляторы роста
Спортивное питание 20 Качественное питание для спортсменов
Ветеринарные препараты 6 Лечение гепатитов, стимуляторы роста
Медицинские препараты 15 Лечение сахарного диабета, печени, сердечно-сосудистых заболеваний
Организация производства
Включение в качестве продуктов проекта спортивного питания и БАД позволит значительно повысить эффективность проекта: производство медицинских препаратов на новом предприятии начнется не ранее чем через 18 месяцев, в это время основной доход будет от реализации спортивного питания, БАД и ветеринарных препаратов.
Сроки регистрации продуктов представлены в таблице 9.
Таблица 9.
Наименование Спортивное питание и БАД Ветеринарные препараты Медицинские препараты
Сроки, мес4 мес8 мес12 мес. дженерики15-18 мес. – оригинальные препараты
ООО «Унифарм» в настоящее время имеет 750 кв.м. производственных помещений. Для формирования опытно-промышленного производства необходимо произвести реконструкцию по требованиям GMP 170 кв.м. помещений, построить (за счет возведения 2-го этажа) 200 кв.м. офисных помещений и дополнительно построить около 700 кв.м. производственных и складских помещений.
Новые производственные и складские помещения будут строиться в соответствии с требованиями GMP. Планируется, что земельные участки, на которых будут строиться новые помещения, будут выкуплены. В настоящее время владельцем этих участков является муниципальное образование Славянский район.
График 1. Обобщенный график работ.
Медицинские преп. регистрация Ветпрепараты регистрация Спорпитание и БАД регистрация Производство, 2-я очередь строительство Эксплуатация
Реконструкция, 1-я очередь ремонт Эксплуатация
Период 1-3 мес4-6 мес7-9 ме9-12 мес13-18 мес19-24 мес25.. месДетальный график работ представлен в приложении №1.
Рис.1.
Схема производственных помещений:
Серым цветом выделены подготовленные помещения
Желтым цветом выделены помещения, которые нуждаются в реконструкции
Оранжевым цветом выделены – планируемые к строительству.
Номенклатура закупаемого оборудования представлена в таблице 11.
Поставщиком основного оборудования является Luxun IG (Китай, представительство в Москве). Предварительная договоренность в виде соглашения о намерениях имеется.
Таблица 11. Номенклатура оборудования для опытно-промышленного производства
Производитель-ностьПроизводитель Цена, USD
Устройство розлива стерильного р-ра ООО «РОЛСТЕК», Москва 216177
Вертикальный ламинарный бокс ООО «РОЛСТЕК», Москва 14789
Станция наполнения флаконов порошком ООО «РОЛСТЕК», Москва 68197
Таблетопресс ZPT-16, таб/час 21000-150000 Luxun IG (Китай, Москва) 59600
Капсулонаполнитель NJP400, капс/час 24000 Luxun IG (Китай, Москва) 39500
Блистеровочная машина, бл/час 4800 Luxun IG (Китай, Москва) 33428
Сушилка-гранулятор, кг/час 45 Luxun IG (Китай, Москва) 56000
Мельница, кг/час 80 Luxun IG (Китай, Москва) 12001
Вибросито с комплектом сит, кг/час 80 Luxun IG (Китай, Москва) 7300
Миксер, кг/час 120 Luxun IG (Китай, Москва) 11939
Коутер, кг/час 40 Luxun IG (Китай, Москва) 80000
Автомат фасовочный, саше DXDF-60C 50 Завод «Прогресс» 6571
Фасовщик в дойпак, уп/час (до 2 кг) 2400 ООО «Полинет», Краснодар 36800
Фасовщик в банки уп/час (до 2 кг) 1200 ООО «Полинет», Краснодар 22950
Фасовщик и счетчик таблеток и капсул, шт/час 60000 Luxun IG (Китай, Москва) 7348
Горизонтальная упаковочная машина 85714
Устройство упаковки прямоуг. коробок 5714
Аналитическая лаборатория ЗАО «ЛОиП», Санкт-Петербург 3700
Микробиологическая лаборатория ЗАО «ЛОиП», Санкт-Петербург 31745
атомно-адсорбц спектрофотометр ООО «Интераналит», Москва 100000
Хроматограф ООО «Интераналит», Москва 58689
ISUZU NMR85H-001 (3т) 1,5 тонны 47469
Генератор 100 кВт ЗАО «Промышленные силовые системы» 187500
Итого =SUM(ABOVE) 1193131
Установка проточного синтеза «Asia 330» – табл. 12 - приобретается для ООО «Базис» (Башкирия) для повышения производительности экспериментальных работ при синтезе новых фармацевтических субстанций. Установка позволяет на коротком промежутке времени синтезировать любое заданное химическое соединение.
Таблица 12.
Наименование Производитель-ностьПроизводитель Цена, USD
Установка проточного синтеза «Asia 330» ООО «ТириТ», Москва 314286
Организационно-штатная структура опытного производства представлена в таблице 12.
Таблица 12.
Зарплата, USD Этапы проекта Всего, USD
старт 1-3-й месяц с 4-го месяца генеральный директор 2571 1 1 1 2571
коммерческий директор 2000 1 1 1 2000
начальник производства 1143 1 1 1 1143
начальник службы логистики (6 складов) 857 1 1 1 857
кладовщик 571 1 2 1143
группа регистрации продуктов 857 5 5 5 4286
менеджер-маркетолог 714 1 1 2 1429
менеджер-закупки714 1 1 2 1429
бухгалтер 1000 1 1 2 2000
лаборатория 714 2 2 4 2857
механик 857 1 1 1 857
электрик 571 1 1 1 571
Оператор - упаковка 714 2 2 1429
Оператор - блистер 714 2 2 1429
оператор - фасовка во флаконы 714 1 714
Оператор - фасовка (капсулы, таблетки) 714 1 714
Оператор - смеситель + коутер714 1 714
оператор - мельница 714 1 1 714
оператор - мойка 571 2 2 1143
оператор - подготовительный участок 714 2 2 1429
грузчик 514 1 1 514
водитель 2571 1 1 571
Итого =SUM(ABOVE) 20937 16 28 37 =SUM(ABOVE) 30514
Производственная программа опытно-промышленного производства представлена в таблице 13.
Таблица 13. Объем производства - количество упаковок, шт.
Наименование Цена, USD Себестоимость, USD 1 год 2 год 3 год 4 год 5 год 6 год
диронакс-таблетки 7,1 2,0 0 33250 142500 250500 300000 300000
диронакс-капсулы 7,1 2,0 0 33250 142500 250500 300000 300000
диронакс-порошок 2,9 2,1 0 42000 186000 330000 399996 399996
гепатрис-порошок 7,1 2,0 0 25000 162000 306000 231670 200004
зоридекс-капсулы 12,9 2,3 0 43750 296250 535760 600000 600000
зоридекс-таблетки 12,9 3,4 0 43750 296250 535760 600000 600000
хейфлон-таблетки 12,9 3,7 0 15625 136873 263315 300000 300000
хейфлон-капсулы 12,9 3,8 0 15625 136873 263315 300000 300000
ангикард-таблетки 8,6 2,9 0 10150 90450 174945 200004 200004
ангикард-капсулы 8,6 2,9 0 10150 90450 174945 200004 200004
ангикард-порошок 4,3 1,5 0 5075 45225 87471 99996 99996
ациррон21,4 2,7 0 5075 45225 87471 99996 99996
апростол-таблетки 12,9 5,1 0 10313 125623 256834 300000 300000
апростол-капсулы 12,9 5,1 0 10313 125623 256834 300000 300000
визацин-капли 5,7 2,7 0 1662 20524 42234 50004 50004
Ливазен-ин 6,4 1,3 8887 37780 99996 99996 99996 99996
Ливазен -амп5,7 3,9 20625 108750 150000 150000 150000 150000
полифлокс-таб2,9 1,6 18750 108750 150000 150000 150000 150000
полифлокс-амп4,9 2,2 31248 181246 249996 249996 249996 249996
полифлокс-пор 28,6 5,7 2139 11787 19352 20004 20004 20004
полизон-пор 14,3 7,2 2139 11787 19352 20004 20004 20004
Спортпитание18,8 9 69164 390258 779274 804000 804000 804000
БАД 10 3,5 60855 343624 686224 708000 708000 708000
Финансовый план
Основные налоги по проекту:
Налог на добавленную стоимость – 18%
Налог на прибыль – 20%
Совокупные начисления на фонд оплаты труда – 27,1%.
Налог на имущество – 2,2%
Потребная сумма инвестиций представлена в таблице 14.
Таблица 14.
Источник Сумма, тыс. USD Период
Инвестиции 7146 С 1 месяца по 12 месяц 1 года
Реинвестиции 1123 С 7 месяца 1 года
Итого =SUM(ABOVE) 8269 Продажи (спортпитания и первой партии дженериков) начинаются через 4 месяца, с 6-го месяца проект выходит на безубыточную деятельность. Инвестиционные мероприятия (регистрация оригинальных препаратов) продолжаются до конца второго года – в это время проект уже получает прибыль, поэтому часть инвестиционных мероприятий осуществляется на условиях реинвестирования.
Направления инвестиционных вложений представлены в таблице 15.
Таблица 15.
Объекты инвестирования Сумма, тыс. USD
Оборудование для ООО «Унифарм» 1193,1
Оборудование для ООО «Базис» 314,3
Регистрация 15 медпрепаратов 6000
Регистрация 6 ветпрепаратов18,6
Регистрация 20 СП и 12 БАД 57,1
Проектные работы 28,6
Реконструкция помещений 100
Строительство новых помещений 243,6
Приобретение земли 68,6
Закупка сырья 216
Непредвиденные расходы 28,6
Итого =SUM(ABOVE) 8268,5
Таблица 16. Динамика инвестирования опытно-промышленного производства, тыс. USD.
Период 1 квартал
1 год 2 квартал
1 год 3 квартал
1 год 4 квартал
1 год Всего, тыс. USD
Сумма 4080 2857,1 0 208,6 =SUM(LEFT) 7145,7
Основные статьи расходов проекта представлены в таблице 17. Выход на оптимальные объемы планируется к началу пятого года проекта. В таблице представлены данные на начало производство и момент выхода на максимальные затраты.
Таблица 17.
Статьи расходов 4 мес 2 года 1 мес 5 года
Сырьё и материалы 39819 1869382
Сдельная заработная плата 10800 10800
Прямые издержки 50619 1880182
Заработная плата служащих 19714 19714
Маркетинговые издержки (реклама) 0 72638
Услуги связи 143 286
Транспортные расходы 286 857
Амортизация 12511 12511
Другие расходы (оплата за газ, электроэнергию, воду) 1429 1501
Другие налоги (начисления на фонд оплаты труда) 11028 11028
Операционные издержки 45110 118535
Суммарные издержки 95730 1998717
Динамика объемов продаж и прибыли представлена в таблице 18, тыс. USD.
Таблица.
1 год 2 год 3 год 4 год 5 год
Объемы продаж, тыс. USD 2386 15473 46595 65854 70767
Чистая прибыль, тыс. USD 289 4729 17514 26660 28977
Кэш-фло проекта представлено на рис.2.
Рис.2.
Показатели эффективности капитальных вложений представлены в таблице 19.
Таблица 19.
Проект в целом
Чистые денежные средства, NV, тыс. USD 77 791
Чистый дисконтированный доход, NPV, тыс. USD 48 542
Индекс доходности, PI, раз 7,2
Внутренняя норма доходности, IRR, % 104,7
Дисконтированный срок окупаемости, DPB, мес28
Срок окупаемости, PB, мес27
Рентабельность по чистой прибыли, NPM, % 41
Финансовые потоки проекта приведены в приложении.
Вывод: проект эффективен, устойчив и интересен для инвестирования.
«